Spot Forex vs Forex Futures: Wat zijn de verschillen

Spot Forex is het kopen of verkopen van valuta tegen de huidige marktkoers voor levering ‘on the spot’. Spot Forex omvat de onmiddellijke uitwisseling van valutaparen, waarbij spot Forex transacties de volgende dag (T+1) worden verrekend voor valuta zoals USD/CAD of binnen twee werkdagen (T+2) voor alle andere valuta nadat de transactie is uitgevoerd.

De spot Forex markt is gedecentraliseerd, wat betekent dat transacties niet worden uitgevoerd via gecentraliseerde beurzen zoals de New York Stock Exchange (NYSE) voor aandelen of de Chicago Mercantile Exchange (CME) voor grondstoffen en futuresmarkten. FX spothandel vindt “over the counter” plaats via de interbancaire markt. De interbancaire markt is het wereldwijde netwerk waar grote financiële instellingen en banken grote hoeveelheden valutatransacties rechtstreeks met elkaar uitvoeren.

Spot Forex is een 24-uurs markt die vijf dagen per week actief is. Spot Forexhandel begint in Sydney tijdens de Aziatische handelssessie, verplaatst zich dan naar Tokio naarmate de sessie vordert, gevolgd door Londen tijdens de Europese sessie en gaat ten slotte over naar New York tijdens de Noord-Amerikaanse sessie.

Spot Forexmarkt is de grootste financiële markt ter wereld, volgens de Bank for International Settlements, met dagelijkse handelsvolumes van ongeveer $ 2,1 biljoen, wat 28% is van de totale $ 7,75 biljoen dagelijkse wereldwijde omzet van de valutamarkten.

De meeste Forex spothandel vindt elektronisch plaats via online handelsplatformen van financiële instellingen en Forex-makelaars. Spot Forex is populair onder Forex-handelaren en beleggers omdat het dagelijks meerdere spot valuta handelsmogelijkheden biedt. Spot Forex-makelaars bieden hun klanten Forex-derivaten, waardoor handelaren hun potentiële winsten kunnen vergroten dankzij de hefboom.

Spot Forex is een cruciale markt die bijdraagt aan de efficiëntie van de algehele valutamarkten.

Spot Forex is belangrijk in de Forexhandel omdat het liquiditeit in de markt biedt, bied-laat spreads verkleint, handelsmogelijkheden vergroot en de toegankelijkheid van de spot Forexmarkten verbetert. Spot Forex stelt handelaren in staat te speculeren op de bewegingen van valutaparen wisselkoersen, waardoor ze kunnen profiteren van deze prijsbewegingen.

Spot Forex is wereldwijd de meest liquide markt. Spot Forex trekt elke dag talloze bereidwillige kopers en verkopers aan om spottransacties te voltooien, wat betekent dat forex-handelaren gemakkelijk spottransacties uitvoeren tegen de gevraagde prijs zonder prijsslippage.

Hoge liquiditeit in spot Forex stelt makelaars in staat om krappe bied-laat spreads aan te bieden, wat resulteert in soepelere handelsuitvoeringen. Marktdeelnemers verhandelen de grote Forex-paren, zoals EUR/USD, USD/JPY en GBP/USD, omdat deze de hoogste liquiditeit ervaren en makelaars de smalste spreads bieden voor de handel in grote paren.

Spot Forex vergroot de handelsmogelijkheden op de korte termijn, waardoor scalpers en daghandelaren arbitragestrategieën en hoogfrequente of algoritmische handel kunnen gebruiken om kortstondige prijsschommelingen te benutten. Spot Forex stelt bedrijven en financiële instellingen in staat om hun risicovolle posities af te dekken tegen valutarisico’s.

Spot Forex verbetert de toegankelijkheid van Forex-handel voor nieuwe beleggers en handelaren die alles willen leren over Forex-handel. Met Spot Forex kunnen handelaren gemakkelijk handelen in valuta’s, wat betekent dat marktdeelnemers valuta’s ter plekke kunnen kopen en verkopen.

Spot Forex kan niet worden verhandeld door particuliere beleggers omdat het grote hoeveelheden kapitaal en directe verbindingen met banken en andere financiële instellingen vereist. Veel Forex-makelaars bieden online platforms voor spothandel waarmee handelaren spotcontracten voor derivaten zoals Forex CFD’s of Forex Opties kunnen verhandelen. Forex Spot handelsplatformen bieden handelaren real-time marktgegevens, handelstools en toegang tot verschillende valutaparen, waardoor het voor beginnende marktdeelnemers gemakkelijk is om met Forex-handel te beginnen.

Spot Forex stelt kopers en verkopers in staat valutaparen te ruilen tegen de geldende marktkoers via een Forex-makelaar. Spot Forex-handelaren komen overeen om spot Forex-contracten uit te wisselen met betrekking tot een specifiek valutapaar tegen een overeengekomen prijs, bekend als de spotprijs, in de verwachting van onmiddellijke levering, gewoonlijk binnen twee werkdagen.

Spot Forexhandel heeft betrekking op valutaparen waarbij één valuta de basisvaluta is en de tweede valuta de prijsvaluta. Bijvoorbeeld, in de valutapaar EUR/USD is EUR de basisvaluta en USD de prijsvaluta. Spot handelaren kopen valutaparen wanneer ze geloven dat de waarde van de basisvaluta zal stijgen ten opzichte van de quotevaluta en verkopen de basisvaluta wanneer ze geloven dat deze zal dalen ten opzichte van de quotevaluta.

Spot Forex-handelaren voeren spothandel uit op elektronische handelsplatforms die worden gefaciliteerd door Forex-makelaars of via een fysieke valutawisselstand. Spot Forex-makelaars geven de orders door aan het interbancaire systeem om elke handelspositie te matchen met de equivalente tegenorders; bijvoorbeeld 10 eenheden kooporders worden gematcht met 10 eenheden verkooporders. Dealing desk Forex-makelaars of marketmakers fungeren als tegenpartijen voor de orders van hun klanten en zorgen ervoor dat alle spot Forex handel wordt gematched, ongeacht de marktdiepte (beschikbare marktorders).

Spot Forex stelt handelaren in staat om de fysieke afwikkeling van hun valutatransacties op de afwikkelingsdatum te vermijden door middel van een mechanisme dat rollover wordt genoemd. Forex-makelaars sluiten open spot transacties automatisch tegen de slotkoers en heropenen tegelijkertijd de orders tegen de openingskoers van de volgende dag, waardoor de afwikkelingsdatum van dat spot Forex contract met één dag wordt verlengd.

Handelaren betalen overnight kosten, wat het verschil is tussen de slotkoers en openingskoers na de rollover.

Een voorbeeld van een Spot Forex transactie is wanneer een handelaar verwacht dat de euro (EUR) in waarde zal stijgen ten opzichte van de Amerikaanse dollar (USD). De handelaar plaatst een kooporder voor 10.000 euro tegen de huidige spotprijs van 1,0800 (wat betekent dat het $ 1,08 kost om 1 euro te kopen), die $ 10.800 waard is. De handelaar plaatst een stop loss order op 1,0700 om potentiële verliezen te beperken en een take profit order op 1,1000 om potentiële winsten veilig te stellen. De transactie wordt onmiddellijk uitgevoerd en de volgende dag blijkt de analyse van de handelaar juist te zijn, want de euro stijgt naar 1,100. De handelaar heeft een stop-loss order ingesteld op 1,0700 om potentiële verliezen te beperken en een take-profit order op 1,1000 om potentiële winsten veilig te stellen. Zodra de transactie is gesloten, is de handelaar $11.000 waard. De winst van de handelaar door laag te kopen en hoog te verkopen wordt $11.000 – $10.800 = $200.

De $200 winst van de handelaar wordt in Amerikaanse dollars op zijn rekening bijgeschreven en nooit in euro’s geleverd. Het spotcontract diende alleen om valuta’s te wisselen tegen de overeengekomen koersen.

De beste tijden om Spot Forex te verhandelen zijn tijdens de overlapping van de Londen-New York of de Tokio-Londen sessies, wanneer de handelsactiviteit het grootst is. Spot Forexhandel is afhankelijk van factoren zoals marktvolatiliteit, fundamentele analyse, economische gegevens, technische analyse, marktsentiment, persoonlijke handelsplannen en risicomanagementstrategieën.

Spot Forexmarkten kennen hoge en lage volatiliteitsperioden, afhankelijk van prijsschommelingen. Hoge volatiliteit in Spot Forex biedt korte termijn handelaren zoals scalpers een goede kans om te profiteren van kleine prijsbewegingen.

Spot Forexhandel is riskant en door de toegenomen volatiliteit kan het leiden tot verliezen tijdens belangrijke economische gegevens.

Spot Handel is vaak winstgevend wanneer posities worden uitgevoerd op basis van sterke signalen van technische indicatoren die in lijn zijn met de strategie van een handelaar en het marktsentiment.

Forex-handelaren en beleggers zouden Spot Forex moeten gebruiken als de handelsopzetten overeenkomen met hun risicotolerantie.

De voordelen van spot Forex in vergelijking met Forex futures worden hieronder opgesomd.

• 24/7 markttoegang: Spot Forex werkt 24 uur per dag, vijf dagen per week, in real-time, ongeacht de tijdzone van de handelaar, terwijl Forex futures beperkt zijn tot de handelstijden van de beurs waar ze genoteerd staan.
• Geen vaste contractvervaldatum: Spot Forex heeft geen vervaldata, waardoor handelaren posities zo lang als nodig kunnen aanhouden, in tegenstelling tot Forex futures met vervaldata, wat leidt tot rollover kosten en onzekerheid.
• Hogere liquiditeit: Spot Forex is wereldwijd de meest liquide markt, met $ 2,1 biljoen die dagelijks wordt verhandeld, wat leidt tot krappere spreads en het gemakkelijker maakt om posities in te nemen en te verlaten. Forex futures hebben een aanzienlijk lagere liquiditeit, met $ 1,1 biljoen verhandeld per dag, volgens de Bank for International Settlements, wat leidt tot bredere spreads.
• Minder riskant: Spot Forex gaat niet gepaard met hefboomwerking, terwijl futurescontracten een product voor handel met marge zijn. Hefboomwerking is een tweesnijdend zwaard omdat het zowel tot hogere winsten als verliezen leidt.
• Geen vaste contractgroottes: Spot Forex-handelaren kunnen de handelsgroottes afstemmen op hun kapitaal- en risicobeheerstrategieën. Futures contracten zijn gestandaardiseerd met vaste prijzen en passen misschien niet bij de behoeften van een handelaar.
• Bredere markttoegang: Spot Forex is een gedecentraliseerde markt, waardoor handelaren toegang hebben tot een breder scala aan markten en liquiditeitsverschaffers. Forex futures worden op gecentraliseerde beurzen verhandeld, waardoor de handelaar minder mogelijkheden heeft om toegang tot de markt te krijgen.

Forex futures zijn op de beurs verhandelde valutacontracten die kopers en verkopers verplichten een specifieke hoeveelheid valuta te verhandelen tegen een vooraf bepaalde prijs op een bepaalde datum in de toekomst. Bij de afwikkeling van Forex futures is er meestal sprake van contante levering, maar er is ook sprake van fysieke levering van valuta als de positie op de vervaldatum niet is gesloten.

Forex futures worden verhandeld op gereguleerde, gecentraliseerde beurzen zoals de Chicago Mercantile Exchange (CME), Chicago Board of Trade (CBOT) en Intercontinental Exchange (ICE), in tegenstelling tot de spot Forexmarkt, die over the counter (OTC) wordt verhandeld.

Forex futures hebben een gestandaardiseerde omvang, bijvoorbeeld een EUR/USD-contract van 125.000 euro, en specifieke vervaldata, die meestal elk kwartaal plaatsvinden, bijvoorbeeld in maart, juni, september of december, zoals vastgesteld door de beurzen.

Marktdeelnemers gebruiken Forex futures voornamelijk om hun posities af te dekken tegen prijsschommelingen en om met winst te speculeren. De meest verhandelde valutafutures zijn EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY en USD/CAD.

Forex futures zijn van vitaal belang in de Forex handel om stabiele omgevingen te creëren voor het uitvoeren van transacties.

Forex futures zijn belangrijk in de Forexmarkt omdat ze hedgingmogelijkheden bieden, speculatie en winstkansen vergroten en de markttransparantie vergroten door regulering. Forex futures stellen bedrijven, investeerders en andere financiële instellingen die betrokken zijn bij de internationale handel in staat om wisselkoersen voor toekomstige transacties vast te zetten, ze af te dekken tegen ongunstige wisselkoersbewegingen en tegelijkertijd scalpers, arbitrageurs en daghandelaren in staat te profiteren van speculatie.

Forex futures zijn bijna 24 uur verhandelbaar en bieden handelaren prijszekerheid omdat de prijs van Forex-contracten vastligt op het moment van de handel. Forex futures stellen handelaren op de lange termijn in staat om de gestandaardiseerde vervaldata van contracten te gebruiken om te speculeren op prijsbewegingen over weken, maanden of jaren.

Reguleringen van beursautoriteiten zoals de Commodity Futures Trading Commission (CFTC) zorgen ervoor dat makelaars transacties eerlijk en transparant uitvoeren, wat het risico op fraude in Forex-handel vermindert en het makkelijker maakt voor handelaren om ongeplande verliezen te vermijden.

Forex futures beurzen zoals de Chicago Mercantile Exchange (CME) werken met clearinginstituten om ervoor te zorgen dat marktdeelnemers aan hun verplichtingen voldoen en om het tegenpartijrisico, dat gebruikelijk is bij over-the-counter (OTC) spot Forex, te beperken.

Forex futures stellen marktdeelnemers in staat om gestandaardiseerde valutacontracten die door beurzen zijn opgesteld, te kopen en te verkopen tegen een vooraf vastgestelde prijs op een vaste datum in de toekomst. Forex futures worden uitgevoerd op online handelsplatforms van makelaardijen met toegang tot futuresbeurzen zoals de Chicago Mercantile Exchange (CME) of Intercontinental Exchange (ICE).

Clearinginstituten voor Forex futures verwerken de Forex futures-transacties en zorgen ervoor dat alle kooporders met de overeenkomstige verkooporders worden gematcht, waardoor gevallen van fraude met tegenpartijen worden voorkomen.

Regelgevers voor de futuresbeurs in verschillende landen, zoals de Commodity Futures Trading Commission (CFTC) en de National Futures Association (NFA) in de VS, de European Securities and Markets Authority (ESMA) in de eurozone, de Financial Conduct Authority (FCA) in het Verenigd Koninkrijk en de Australian Securities and Investments Commission (ASIC), zorgen ervoor dat de Forex futureshandel transparant is en vrij van beurs- of makelaarsmanipulatie.

De afwikkeling van Forex futures gebeurt meestal in contanten en de beurs vergemakkelijkt de fysieke levering van valuta als een handelaar het contract aanhoudt tot de vervaldatum. Forex-makelaars brengen ‘s nachts geen kosten in rekening voor carry trades, in tegenstelling tot spot Forex, aangezien alle betalingsdetails in Forex futures-contracten gestandaardiseerd zijn.

Forex futures handelaren storten een initiële marge, een fractie van de totale waarde van het contract, waardoor ze hefboomwerking kunnen gebruiken om hun winsten te vergroten. De margevereisten zijn meestal lager in Forex-makelaars dan in Forex-handelaren, wat betekent dat handelaren minder kapitaal op hun makelaarsrekening storten om een grote positie te verhandelen.

De beste tijd om Forex futures te verhandelen hangt af van de hedgingbehoeften, speculatieve strategieën, marktomstandigheden en risicotolerantie van de handelaar. Forex futures zijn meestal geschikt voor handel op lange termijn, wat betekent dat het langer duurt om de invoer te timen dan spot Forex, dat geschikt is voor kortetermijnhandel zoals daghandel en scalping.

Forex futures bieden uitstekende handelsmogelijkheden voor handelaren en bedrijven met een langetermijnvisie op de Forexmarkt, zodat ze kunnen profiteren van trends in valutawisselkoersen over langere tijdframes.

Forex-handelaren kunnen Forex futures verhandelen tijdens perioden van lage marktvolatiliteit omdat dit het risico van grote prijsschommelingen vermindert, ook al zijn Forex futures verhandelbaar in elke marktconditie.

Handelaren openen Forex futures posities wanneer de prijs binnen hun risicotolerantieniveau ligt en in lijn is met de potentiële volatiliteit van de vreemde valuta.

De voordelen van Forex futures in vergelijking met spot Forex worden hieronder opgesomd.

• Gecentraliseerde beurshandel: Forex futures worden op gereguleerde beurzen verhandeld en profiteren van een systeem met een centrale tegenpartij, in tegenstelling tot spot Forex, dat over the counter (OTC) plaatsvindt en het risico van wanbetaling door een tegenpartij vergroot.
• Gestandaardiseerde contractgroottes: Forex futures zijn gestandaardiseerd wat betreft omvang, vervaldata en afwikkelingsprocedures, waardoor het voor handelaren gemakkelijker is om verschillende contracten te begrijpen en te vergelijken. Spot Handel maakt contractaanpassing en flexibiliteit in omvang en voorwaarden mogelijk, wat contracten ingewikkelder maakt.
• Groter regelgevend toezicht: Forex futuresmarkten worden gereguleerd door autoriteiten zoals de Commodity Futures Trading Commission (CFTC), waardoor de integriteit van de markt wordt gewaarborgd en handelaren worden beschermd tegen frauduleuze praktijken. De Spot Forexmarkt is minder gereguleerd vanwege de gedecentraliseerde aard van de OTC-transacties.
• Geen overnight financieringskosten: Forex-makelaars brengen geen overnight kosten in rekening, in tegenstelling tot Spot Forex, dat swapkosten in rekening brengt voor het overnight aanhouden van posities.
• Lagere handelskosten (voor grotere transacties): Forex futures handelskosten zijn meestal lager en transparanter, met gestandaardiseerde vergoedingen en commissies op gecentraliseerde beurzen. Spot Forex kosten omvatten spreads, commissies en mogelijke verborgen kosten, afhankelijk van de makelaar.
• Potentieel voor long posities: Forex futures bieden handelaren enige prijszekerheid van toekomstige prijzen, waardoor ze ideaal zijn voor langetermijnhandel. Spot Forex is geschikt voor korte termijn handelsstrategieën zoals scalping of daghandel.
• Hogere volatiliteit en risico op slippage: Forex futures hebben minder impact op korte termijn prijsschommelingen en geen slippage door hoge marktvolatiliteit in vergelijking met spot Forex, wat leidt tot minder verliezen.

De keuze tussen spot Forex en Forex futures hangt af van de handelsstijl, het beschikbare kapitaal, de risicotolerantie en de handelsdoelen van een handelaar. Handelaren moeten factoren zoals hun ervaringsniveau, transactiekosten en de risico’s van de spot Forex- en Forex futuresmarkten in overweging nemen om weloverwogen beslissingen te nemen.

Spot Forex is ideaal voor handelaren op de middellange termijn, zoals Carry traders die willen profiteren van een lange termijn trend in de markt. Spot Forex-handelaren die willen speculeren op korte termijn marktbewegingen moeten op zoek gaan naar Spot Forex-derivaten brokers. Spot Forex-derivatenmakelaars bieden hefboomwerking aan handelaren met een klein kapitaal en hebben een lagere minimale stortingsvereiste, waardoor het perfect is voor beginnende handelaren die willen speculeren op wisselkoersen.

De Forex Futuresmarkt is ideaal voor bedrijven of beleggers die hun blootgestelde posities moeten afdekken of hedgen, zodat ze de risico’s van onverwachte prijsschommelingen kunnen beperken. Forex futures zijn beter voor swing handelaren en positiebeleggers die speculeren op de prijs met een langetermijnvisie op valutabewegingen.

Forex futures bieden een gereguleerde en transparante handelsomgeving die geschikt is voor Forex-handelaren die op zoek zijn naar een transparante en gereguleerde omgeving. Forex futures hebben een lager verliesrisico dan spot Forex, waardoor het de betere keuze is voor risicomijdende handelaren en beleggers.

Ja, spot Forex en Forex futures kunnen samen met Forex-makelaars worden gebruikt om de diversificatieopties van klanten uit te breiden, de handelsmogelijkheden te vergroten, beter inzicht in de markt te bieden en het risicobeheer te verbeteren.

Forex-makelaars stellen handelaren in staat om posities te openen op spot Forex en Forex futures, zodat ze hun risico’s kunnen spreiden over verschillende markten en de kans op valutaverliezen kunnen verkleinen.

Het gebruik van spot Forex en Forex futures vergroot de handelsmogelijkheden voor handelaren, zodat ze kunnen profiteren van verschillende marktomstandigheden en zo de potentiële winsten kunnen verhogen.

De beste Forex-makelaars bieden toegang tot de spot Forex- en Forex futuresmarkten, zodat handelaren valutatrends en het sentiment onder beleggers kunnen volgen. Handelaren gebruiken inzichten uit spot Forex en Forex futures om weloverwogen beslissingen te nemen die hun handelsprestaties verbeteren.

Het gebruik van zowel spot Forex als Forex futures helpt bij risicobeheer doordat handelaren zich kunnen indekken tegen valutaschommelingen en mogelijk kunnen profiteren van marktbewegingen.

Ja, Forex futures zijn over het algemeen minder volatiel dan spot Forex handel omdat Forex futures transacties op een toekomstige datum worden vereffend in plaats van de onmiddellijke vereffening in Forex spot handel. De volatiliteit van Forex futures neemt af naarmate de vervaldatum nadert omdat de markten meer tijd hebben om zich aan te passen aan prijsbewegingen en het contract minder gevoelig is voor kortetermijnschommelingen.

Forex futures maken gebruik van gecentraliseerde beurzen om transparantie en regulering van alle transacties te garanderen. Reguleerders houden toezicht op alle beursactiviteiten, waardoor het risico van manipulaties of fraude die de marktvolatiliteit beïnvloeden, wordt beperkt.

De spot Forex handel wordt als volatieler gezien vanwege de gedecentraliseerde aard en de hogere hefboom opties die beschikbaar zijn (bij de handel in Spot Forex derivaten), wat betekent dat grote trades de prijzen in illiquide markten kunnen beïnvloeden, wat resulteert in wilde prijsschommelingen.

Forex futuresmarkten en spotmarkten zijn beide gevoelig voor volatiliteit, vooral tijdens grote economische gebeurtenissen en geopolitieke ontwikkelingen.